芯片的一场硬战，还在后面呢

余承东立的Flag还是倒了。

作为华为常务董事、智能汽车解决方案BU的CEO，“大嘴”余承东一直以来都喜欢在公共场合高调立flag。只是在卖车这件事上，刚立下“年销量冲刺30万辆”的flag不到半年，这面承载了问界市场预期的flag就被他自己亲手推倒了。

“根本卖不到30万辆。”

在最近的一次媒体访谈节目里，余承东似乎对此前的销量憧憬有点信心不足了，而其中非常重要的一个原因，他认为是芯片供应链环节出了问题。“第一年能卖到10万辆已是奇迹，以前一块芯片也就二、三十块，现在涨到两千多人民币，一辆车上要用9颗芯片，太亏了。”

苦恼的不只华为这样的造车新入局者，就连丰田，这家东瀛规模最大的汽车制造商，也在这一轮的芯片拉锯战里倍感吃力。

昨日，该公司公布了5月的全球生产计划，因为芯片等关键零部件短缺，其全球产量将在5月下调至70万辆，减产10％，日本国内的9座工厂也将暂时停工。而根据Auto Forecast Solution的最新统计，2022年全球已有累计150万辆新车因芯片供应危机而减产。

上海疫情，芯片危机更是雪上加霜。

01

内地芯片第一城

芯片是个大话题。

其行业跨度广，产业链也足够细分。上游，主要是设备、材料和软件；中游制造层，包括芯片设计、生产、封装和测试；下游则是芯片的应用。

在后摩尔时代，科技战越演越烈，芯片参与者比拼的维度也越来越广，但上海及其辐射的长三角地区，几乎以一己之力撑起中国芯片的半壁江山。无论上游的材料和设备，还是中游的设计、生产和封装测试，上海几乎在芯片产业链的关键领域都有布局，是全国芯片产业链最为完整、技术研发实力最雄厚的制造基地。

这里是大厂的必争之地。

台积电，在松江郊区有一家大型半导体工厂，主要负责8寸晶圆代工，其重要性与南京厂以及正在规划中的美国亚利桑那州厂一样重要，是全球布局至关重要的一环。

中芯国际，被称为我国芯片龙头里的“全村的希望”，上海是其总部，妥妥的大本营，战略重要性自不必说。

华虹集团，大陆地区仅次于中芯国际的第二大晶圆芯片代工厂，大本营也在上海，其核心业务主要分布在浦东金桥、张江、康桥和江苏无锡四个基地，最近几年几乎订单爆满，生产线长期满负荷运营。

再拿集成电路为例。

公开数据显示，上海目前的集成电路产业规模占到全国四分之一，拥有国内40％的产业人才，集聚超过700家行业重点企业。临港、张江、漕河泾、松江以及闵行紫竹等地都有集中的产业分布，在过去的2021年，上海集成电路产业规模已经达到2500亿元，同比增幅为20％。

毫不夸张地说，就大陆集成电路的产业现状来看，上海还将在未来很长一段时间里坐稳芯片制造第一的位置。

还有产业维度的不可替代性。

的很多读者可能知道，我国的芯片制造长期被上游的光刻机“卡脖子”。这是半导体制造领域最核心的设备，堪称多领域顶级技术的集合体，荷兰巨头ASML之所以一直赤裸裸地高调搞垄断，一来是自身技术优势足够硬，二来是美国时不时掺和进来。

在如此艰难的环境下，上海微电子能在光刻机量产和技术领域走在国产最前沿，实属不易。

说到芯片被国外“卡脖子”，产业上游的半导体材料也是其中之一，如半导体硅片。来自上海的沪硅，在材料垄断的裂缝里撕出一道口子，突破多项技术壁垒，目前能供应从100mm到300mm的半导体硅片，打破了国内大硅片依赖国外的产业难题。

02

封锁下的生产硬仗

彭博社近日援引了国家统计局的一组数据，我国第一季度的芯片产量同比下降4．1％，受疫情影响的3月份更是下滑了5．1％。

这是2019年以来我国芯片生产最糟糕的时刻，究其原因，一是消费电子产品需求不振逐渐传导到芯片生产端，二是上海地区的疫情封锁直接影响了一线产量。实际上，我国的芯片产量自2021年以来一直在放缓，按照目前生产停滞的残酷现状看，4月的产量数据也不会太乐观。

上海，牵一发而动全身。

为了维系芯片生产不间断，晶圆代工巨头上海华虹和沪硅子公司新昇半导体等成了最早一批“只进不出”严格封闭的芯片公司，生产一线铺满了睡袋或临时床，员工隔离在工厂闭环作业，有限的人手承担了产能端的高负荷运作。

上海华虹曾在4月初发布了一篇新闻稿，里面是如此描述了浦东封闭前最后几小时（笔者略有删减）：

数千华虹人，就这样突然地在短短两个小时内，扔下碗筷，随手将衣物和洗漱用品丢进行李箱．．．．．．背负家人的担心和牵挂，怀揣对家人的惦记和内疚，在浦东封闭之前的那一刻赶回厂区，集结到各自部门，开启了6000余勇士驻守工厂的新征途。

上海华虹通新闻稿里描述的这六千勇士，只是数万魔都芯片人、乃至昆山芯片工作者的一个缩影：位于松江的台积电工厂，部分员工居家办公，部分员工则实行了厂房和宿舍“两点一线”的闭环管理；新昇半导体也在“封控”前夕匆忙组织了近400人的队伍，在3月28日凌晨进入公司，维系了工厂生产所需的基本人力．．．．．．

工厂内外，从此两个世界。

只是工厂里面的那个世界，直接影响着全国科技电子、汽车等下游产业的生产走向；而外面那个世界的物质调配、上游供应以及物流效率，又直接决定了闭环管理的一线工厂能否维系最基础的生产运作，已有多家芯片制造商反馈，物流运输的停滞将导致交货延迟，从当下的货运现状看，这种阻碍最早还将延续至五月初。

数据显示，上海经信委近期向芯片制造商陆续办理了各类通行证已超过100张，解决了超过500吨的运输原材料难题。

疫情让芯片供应链再逢新考验，物流的难题，也不是芯片行业一家的难题，我们曾在《国内车企全部停产？全球供应链或急踩刹车》里分析过目前物流停滞对产业链的影响——当下的货运已成整个供应链的集体噩梦，特别是卡车运输，不仅是链接海运与空运的桥梁，更是货运领域第一公里和最后一公里的绝对命脉。

彭博社近日援引了海纳金融集团Susquehanna的一份数据研究，芯片产业的交货时间（从订购芯片到交付之间的时间差）已经在过去的3月份环比增加了2天，达到26．6周，上海疫情带来的城市风控，又将给4月的数据蒙上一层新的阴影。

03

“白名单”只是个开端

作为影响力辐射全国的芯片重镇，上海芯片公司生产重启的进程也牵动着上下游产业链的心，就在4月16日，上海经信委发布了《上海市工业企业复工复产疫情防控指引（第一版）》，首批复工复产的666家重点企业“白名单”也随之对外公布。

在这份首批“白名单”目录里，至少六十多家公司与集成电路紧密相关，中芯国际旗下复产的有中芯国际集成电路制造（上海）有限公司与中芯南方集成电路制造有限公司，上海华虹被列入名单的就有华虹宏力半导体制造有限公司、上海华力微电子有限公司以及上海华力集成电路制造有限公司．．．．．．包括芯片材料、封测、设备和代工制造等重点企业，可以看出，集成电路在这份名单里的优先级与汽车制造同样重要。

几乎与上海同时，苏州昆山也发布了第一批复产名单，多家芯片公司都在名单之中。但是，一纸白名单只是生产重启的通行证，疫情重压是一场持久战，“开工率”也只是衡量生产向好的一个维度，复产后的供应链困境和其它难题，或许要比封控时期更为复杂。

在4月19日举办的台湾2022 ERSO Award颁奖典礼上，友达光电董事长彭双浪在媒体采访时刚好提及了上海疫情，在他看来，这一轮疫情封锁对台湾的影响要远比去年遭遇限电时更加严重，即使目前已放宽了部分企业的复工限制，但供应链想要恢复以往的正常水平，至少也需要一个季度的时间。

时间是一方面，但他同时也透露了一个现实困境：人力不够，供应链层面的物料和上游材料也很难到位。

再拿芯片制造举例。

芯片测试对仪器设备的要求较高，几乎每一个环节都需要员工驻扎工厂，疫情之下如何保证人力到位？在某些劳动密集型生产车间，如何避免封闭工厂的相互感染？如若上游供应商生产停滞，或是物流难题长期存在，零部件库存见底，又该如何做好采购方面的Plan B？

值得一提的是，影响芯片产业的不只是生产，还有消费电子产品等的市场需求。《C次元》认为，这次上海疫情带来的后续影响，肯定比两年前的武汉更严重，对芯片产业链的冲击也是长期的，且不确定性较多。

一方面，是武汉疫情与城市封锁不像上海这样拖累整个长三角，可以参考对苏州制造业的冲击。

另一方面，补偿性和后延性消费也将降低。2020年下半年车市增长，有疫情促使拥车意识提升、拉高首购需求的因素，微型电动车爆炸式增长就是其中体现之一，上海这次的后续补偿性消费会因经济损失更大而受影响，包括与芯片相关的消费电子与汽车。

芯片的一场硬战，还在后面呢。